1  市场行情监测

       11月份，随着农资备货季节到来，即使市场仍稳中走低，市场也开始按需补货生产，但整体备货率低于去年同期，市场并未迎来预期的备货旺季。终端的不积极，倒逼制剂厂家减少产量；制剂厂家需求减少，倒逼原药厂家下调价格预期；原药厂家库存增加，减少开工率，倒逼原材料及中间体厂家下调价格，农化行业进入负反馈循环。

       2022年11月13日，中农立华原药价格指数报144.24点，环比上月大幅下跌5.60%，主要受灭生性除草剂下跌的影响；跟踪的上百个产品中，同比去年，已经出现79%的品种下跌，是近3个月新高，环比上月，40%的产品冲高回落，下跌品种增多，需求弱势，市场成交偏向低端。

2  除草剂市场

       2022年11月13日中农立华除草剂原药价格指数报175.36点，同比去年大跌33.0%，环比上月也大幅走低7.51%，主要受草甘膦原药、草铵膦原药下调的影响。其中草铵膦原药（-11.6%）、草甘膦原药（-9.6%）跌幅超过5%。

       草铵膦原药价格继续回调，产能逐步释放，市场报到19万元/吨以内；草甘膦原药出口减量，下游信心不足，厂家协商定价，目前价格报到5.2万元/吨；精草铵膦母药目前供需稍显平衡，价格报到25万元/吨；敌草快母药仍以出口为主，国内市场二溴盐性价比缺失，以二氯盐为主，价格稳定在5.6万元/吨；整体灭生性除草剂的终端制剂价格远低于目前的原药和母药的价格水平。

       2,4-滴原药行情平稳，本月价格报到2.4万元/吨；二甲戊灵原药市场库存偏低，外贸订单持续增多，国内供货比例减少，供货紧张，价格上调到6.7万元/吨以上，是难得的上涨品种。

       灭草松原药厂家环保压力较大，原药出口为主，报到11万元/吨左右，灭草松水剂市场报到4.15万元/吨，虽然出口需求良好，但产能也增加不少；噁草酮原药目前报24万元/吨，需求一般，稳中走低。

       氟磺胺草醚原药开工率低，出口为主，库存低位，95%含量货源市场报到14万元/吨，97%含量货源市场报到14.5万元/吨；异噁草松原药厂家库存低位，国内市场低含量货源价格报到8.2万元/吨左右；乙氧氟草醚原药厂家交前期出口订单为主，目前报价22.5万元/吨的高位；烯草酮原药出口订单为主，厂家库存低位，原材料乙硫醇进口供应受限，原药价格上涨到16.5万元/吨；氯氟吡氧乙酸异辛酯原药出口为主，国内淡季需求弱，价格报到17万元/吨。

       莠去津原药市场淡季，出口为主，目前报价3.6万元/吨；硝磺草酮原药上游产能增加，各厂家竞争激烈，目前厂家报到12.5万元/吨；烟嘧磺隆原药季节后期，产能增多，原材料下行，与硝磺草酮原药行情较为相似，报到24.5万元/吨，大幅走低；玉米田除草剂竞争激烈。

       氰氟草酯原药上游原材料回调，未到用药季节，下游采购意愿低，厂家抢占订单，报价下调到18.2万元/吨；高效氟吡甲禾灵原药原材料高位，出口排单为主，市场报到23万元/吨；精喹禾灵原药市场无库存，原材料高位，出口订单为主，报价上涨到23.5万元/吨，处于高位。

       酰胺类除草剂市场受原材料高位影响，成本仍然维持高位，DEA平稳，MEA上涨，价格大幅回调后，市场较为稳定，本月丙草胺原药价格报到3.7万元/吨左右；乙草胺原药报到4.2万元/吨左右，价格略微上涨；丁草胺原药大幅走低到2.6万元/吨左右；异丙草胺原药报5.1万元/吨左右；异丙甲草胺原药出口需求良好，库存低位，价格仍在5.8万元/吨的高位；苯噻酰草胺原药报7万元/吨，厂家停车检修。

3  杀虫剂市场

       2022年11月13日中农立华杀虫剂原药价格指数报116.64点，同比去年大幅下跌31.9%，环比上月下跌3.89%。其中，虫螨腈原药（-13.2%）、吡虫啉原药（-5.8%）、联苯肼酯原药（-5.0%）跌幅超过5%。

       阿维菌素市场受康宽的专利到期影响的冲击较大，需求弱势，倒逼厂家协商定价，阿维菌素精粉市场价格报到58万元/吨；甲氨基阿维菌素苯甲酸盐原药报价也上调到78万元/吨，产能增加，导致各个厂家竞争加剧，供大于求，市场后期如何走势，还有待观察。

       烟碱类产品国内需求偏弱，出口为主，价格逐步走低。吡虫啉原药市场报到14.6万元/吨，啶虫脒原药报到13.6万元/吨；烯啶虫胺原药报到19.5万元/吨；噻虫嗪原药市场库存处于低位，噁二嗪供应受限，种衣剂品质产品报到11.5万元/吨，市场流通货源成交偏低，报10.2万元/吨；噻虫胺原药报到13万元/吨，受开工率低的影响，供应偏紧，但需求一般；呋虫胺原药市场还有库存，需求弱势，中间体上涨，市场价格反弹到17万元/吨，处于历史低位。

       菊酯类市场虽然基础原材料带来了成本支撑，但无奈整体需求弱势：高效氯氟氰菊酯原药目前市场报到19.5万元/吨；联苯菊酯原药报到26.5万元/吨；高效氯氰菊酯母药报到4.5万元/吨；进口价格下跌抵消汇率影响，氯氰菊酯原药市场价格报到8.6万元/吨。

       吡蚜酮原药终端需求低迷，原材料下行，本月市场报到13.5万元/吨，市场成交偏低；氟啶虫酰胺原药终端需求低迷，市场观望情绪重，市场走到55万元/吨。

       联苯肼酯原药市场需求低迷，处于下行通道中，本月价格走低到38万元/吨，出口为主，国内需求观望；甲氧虫酰肼原药需求弱势，目前市场报价35万元/吨，出口登记下来提振后期市场信心；虫螨腈原药市场价格出现大幅走低，各厂家间竞争压力大，报到23万元/吨；氟虫腈原药厂家以出口为主，目前价格报55万元/吨左右。

       有机磷产品供应增多。马拉硫磷原药出口为主，市场稳定在3.8万元/吨；丙溴磷原药报到9.2万元/吨，毒死蜱原药出口减弱，市场报价到4.9万元/吨；辛硫磷原药报4.5万元/吨。

       氟啶脲原药供货正常，价格报到50万元/吨；氟铃脲原药报53万元/吨；虱螨脲原药工厂开工率增加，需求偏弱，价格报到23.5万元/吨；乙螨唑原药开工率增加，成本支撑，但无奈杀虫剂大势的孱弱，价格报24.8万元/吨。

       哒螨灵原药报价到10.5万元/吨左右，较为稳定；螺螨酯原药库存低位，供应偏紧，市场稳定，报到16.5万元/吨左右；炔螨特原药库存消化，出口订单较多，市场货源偏紧，市场报6万元/吨；茚虫威原药市场较为稳定，价格报到100万元/吨左右。

4  杀菌剂市场

       2022年11月13日中农立华杀菌剂原药价格指数报114.47点，同比去年大跌23.7%，环比上月回调1.55%。其中多菌灵原药（-6.7%）、甲基硫菌灵原药（-6.7%）跌幅超过5%。

       三氮唑处于低位，但溴素逐步上行，三唑类产品的成本稳定，但需求弱势：苯醚甲环唑原药目前报到17万元/吨左右；丙环唑原药报18万元/吨左右；己唑醇原药市场需求一般，但进口价格上调，价格报到13.5万元/吨；戊唑醇原药报价稳定在7.5万元/吨，低含量货源成交偏低；氟环唑原药市场成交稳定在46万元/吨；三环唑原药走低到6.9万元/吨。

       吡唑醚菌酯原药库存低位，供应紧张，市场价格上涨到30万元/吨以上；嘧菌酯原药出口专利的原药，厂家价格维持高位，市场流通渠道货源增加，市场价格报到29.5万元/吨；醚菌酯原药厂家开工率不足，价格报35万元/吨，需求一般；肟菌酯原药产能增加，市场观望情绪浓，价格回调到43万元/吨以内。

       多菌灵原药稳定为主，市场报价维持在4.2万元/吨左右；甲基硫菌灵原药也维持在4.2万元/吨；噁霉灵原药市场价格回落到13.7万元/吨左右；氟啶胺原药出口市场良好，国内需求还未启动，市场价格回落到25万元/吨以内；咪鲜胺原药市场弱势，厂家成本高位，艰难维持，价格报到6.3万元/吨。

       噻呋酰胺原药生产厂家集中，原材料供应受限，库存低位，淡储价格偏低，报价到34万元/吨；烯酰吗啉原药价格稳定，原材料价格高位，报到8.5万元/吨左右。

5  中间体市场

       疫情、能源等问题导致全球基础化工开工率偏低，带动了基础原材料的上行，导致农化行业成本压力大，但下游需求弱势，压缩中间体和原药厂家的利润空间，反过来制约原材料的上涨，形成负反馈循环。

       本月CCMP（2-氯-5-氯甲基吡啶）回落到10万元/吨；CCMT（2-氯-5-氯甲基噻唑）报到5.2万元/吨；受停限产的影响，烟碱类上游仍维持高位，甲基硝基胍、噁二嗪、咪唑烷、氰基乙酯等供应偏紧，对下游烟碱类产品的成本支撑明显，但终端需求弱势，成本传导受阻；菊酯类上游需求不足，功夫酸价格回落到18.5万元/吨以内。上下游博弈导致价格波动盘整，成本传导受阻，基础原材料逐步稳中下调。

6  市场前景

       国内市场需求弱势，终端补货按需为主；出口需求受汇率不稳影响，观望情绪浓。疫情的影响，供应不利影响仍然存在。随着用药季节的迫近，终端备货意愿增强，上下游博弈持续，从原材料、中间体、原药、制剂一线的反馈会更加直观，终端制剂的性价比是重要的需求决定因素之一，未来依旧是库存和成本主导市场。